RESULTADOS 1T 2025: ABANCA gaña 220 millóns de euros, cunha rendibilidade do 15,2%

28-04-2025

ABANCA obtivo no primeiro trimestre de 2025 un beneficio atribuído de 220,0 millóns de euros, cunha rendibilidade do 15,2%. A entidade mantén uns robustos niveis de capitalización, cun cociente CET1 do 13,2%, tras crecer catro décimas no trimestre, e 1.925 millóns de euros de exceso sobre requirimentos. O seu volume de negocio elévase xa ata os 130.000 millóns de euros, cun crecemento que abarca todos os negocios e xeografías.

A entidade afronta a actual contorna de incerteza xeopolítica e arancelaria desde unha posición de fortaleza. Destaca a súa prudente política de clasificación contable e provisións, así como a solidez do seu perfil financeiro, acreditada pola calidade dos seus activos: cociente de morosidade do 2,6%, cobertura do 78,9% e cociente Texas do 22,2%.

Nos últimos 12 meses a entidade rexistrou máis de 141.000 altas de clientes. Delas, máis de 36.000 (25.000 en España e 11.000 en Portugal) corresponden ao primeiro trimestre deste ano, o que supón un incremento do 23% respecto ao mesmo período do 2024. Máis do 70% das novas altas do trimestre proceden de áreas distintas á zona de orixe de ABANCA.

A base de clientes complétase coa da súa filial para financiamento do consumo, ABANCA Servicios Financieros, que sumou 108.000 no último ano para alcanzar máis de 900.000 clientes.

ABANCA mostra unha significativa capacidade de crecemento, tanto en crédito como en captación de recursos. As novas formalizacións de crédito creceron en España un 52,9% interanual (destacando o crecemento dun 77,9% nas de crédito a longo prazo con empresas e dun 39,5% en hipotecas). Estas cifras tradúcense nun incremento de 40 p.b. da cota de mercado de formalizacións de crédito, o que demostra a capacidade de ABANCA para gañar máis presenza no panorama nacional.

En Portugal, a outra parte da súa potente plataforma ibérica, as novas formalizacións multiplicáronse por 5 respecto ás rexistradas hai un ano. As novas operacións de crédito a longo prazo con empresas triplicáronse, mentres que as de hipotecas creceron un 7,9% interanual. A cota de mercado de formalizacións creceu 105 p.b. no ano, demostrando o dinamismo que ABANCA está a rexistrar no país.

Pola súa banda, os recursos fóra de balance superan xa os 17.000 millóns de euros, tras crecer un 16,9% interanual. ABANCA logrou unha cota do 6,7% das subscricións netas de fondos de investimento en España no primeiro trimestre de 2025.

Este bo desempeño do banco tradúcese en novas melloras nas cualificacións recibidas por parte de todas as axencias de rating. No que vai de ano tres axencias elevaron as súas cualificacións: Standard and Poor’s de BBB- a BBB, Fitch Ratings de BBB- a BBB, e DBRS de BBB (high) a A (low). A cuarta axencia que cualifica a ABANCA, Moody’s, aumentou un chanzo o seu rating, de Baa3 a Baa2, en novembro do pasado ano.

Este sólido nivel de rendibilidade, claramente por encima do custo do capital, está fundamentado no crecemento eficiente do negocio e na boa xestión do balance.

Resultados de alta calidade

Como en trimestres anteriores, a boa evolución do negocio con clientes segue sendo un piar fundamental. Os ingresos procedentes das actividades core crecen de maneira sostida: a marxe de intereses creceu un 7,8% e os ingresos por prestación de servizos un 22,0%, co que a marxe básica aumentou un 10,1%, ata os 494,8 millóns de euros.

A variación de gastos está condicionada pola incorporación de EuroBic ao perímetro de consolidación e polo esforzo adicional realizado para incrementar as capacidades de atención e servizo ao cliente, reforzar a protección fronte a ciberriscos, potenciar o negocio e mellorar a retribución do persoal.

A combinación de crecemento dos ingresos recorrentes e o control dos gastos permite seguir mellorando en termos de eficiencia, a pesar da baixada dos tipos de interese. Así, o cociente de eficiencia situouse no 52,4%, tras mellorar 2,1 p.p. en termos interanuais.

A pesar dos seus sólidos niveis de morosidade e solvencia, ABANCA mantén unha estrita política de prudencia na xestión dos riscos. O custo do risco mantense controlado no 0,28%, cun cociente de morosidade do 2,6% e unha taxa de cobertura do 78,9%.

Crecimiento eficiente del negocio

O volume de negocio xestionado por ABANCA alcanza os 129.680 millóns de euros, tras crecer un 14,8% interanual.

O volume de crédito á clientela situouse en 50.021 millóns de euros. O crédito en situación normal incrementouse nun 11,4%, ata os 49.645 millóns de euros, focalizado no sector privado. As empresas, co 47% do total, e os particulares, co 39%, seguen sendo os seus principais destinatarios.

A captación de recursos de clientes presenta o mesmo comportamento expansivo, cun crecemento do 17,0% respecto a hai un ano, ata un volume total de 79.659 millóns de euros. Na estrutura de recursos de clientes do banco o 78% do total corresponde a saldos á vista e a prazo, mentres que o 22% restante a recursos fóra de balance.

Os depósitos minoristas aumentaron un 17,0% e situáronse nunha cifra total de 62.457 millóns de euros. O carácter netamente minorista da carteira ponse de manifesto en dous datos: o 94% do total de depósitos da entidade corresponde a familias e empresas, mentres que o 69% ten un saldo inferior aos 100.000 euros.

Os recursos fóra de balance creceron un 16,9% interanual, ata os 17.202 millóns de euros. Este forte dinamismo repítese no negocio asegurador, onde as primas de seguros xerais e de vida risco aumentaron un 13,0% no ano, ata os 581 millóns de euros. As primas de seguros de decesos creceron un 56%, as de saúde un 18%, as de vida risco un 16% e as de empresas un 14%.

Fortaleza do perfil financeiro

ABANCA segue posicionado como un dos bancos máis sólidos do mercado ibérico. A combinación de elevada rendibilidade recorrente e prudencia na xestión do capital permiten á entidade mellorar de maneira continua os seus niveis de solvencia. O banco aumentou 34 p.b. o seu capital CET1 no trimestre, ata situalo no 13,2%, mentres que o cociente de capital total alcanzou o 17,5%.

A entidade dispón dun colchón sobre requirimentos regulatorios de 502 p.b. (67 p.b. máis que hai un ano). Esta cifra equivale a 1.925 millóns de euros (un 30,2% máis que hai un ano). Así mesmo, cun cociente do 22,8%, supera o requirimento MREL en 129 p.b.

A calidade da carteira completa esta situación de fortaleza. A taxa de morosidade está situada no 2,6%. Os saldos dubidosos reducíronse un 1,0% en termos interanuais, unha vez excluído o efecto que provoca a incorporación de EuroBic ao Grupo. Pola súa banda, a taxa de cobertura destes activos quedou situada no 78,9%, 7,6 p.p. máis que hai un ano e 963 p.b. por encima da media do sistema (dato a última data dispoñible).

En materia de liquidez, ABANCA dispón de 24.164 millóns de euros en activos líquidos, cifra equivalente a 4,2 veces os seus vencementos previstos de emisións. Adicionalmente, dispón dunha capacidade de emisión de cédulas de 7.559 millóns de euros, o que sitúa a súa posición total en 31.723 millóns de euros.

A súa estrutura de financiamento é fundamentalmente minorista: está composta nun 85% por este tipo de depósitos e presenta un cociente LTD minorista do 80,1%. O banco presenta cocientes de liquidez do 148% en financiamento neto estable (NSFR) e do 209% en cobertura de liquidez (LCR).

Banca responsable e sostible

O compromiso de ABANCA coa sostibilidade está referendado na positiva evolución do seu rating ESG. A entidade é cualificada con puntuacións que a sitúan na mellor categoría posible, por parte das axencias máis relevantes do mercado en temática ESG.

A axencia MSCI elevou o seu rating ESG de A a AA, co que o banco entra na categoría de cualificación ‘Leader’. Pola súa banda, Morningstar Sustainalytics sitúa a ABANCA como a entidade con mellor rating de sostibilidade do sector bancario español e 10º banco a nivel mundial.

No primeiro trimestre deste exercicio ABANCA impulsou novas accións co obxectivo de promover a sostibilidade e o desenvolvemento social da súa contorna.

Así, o banco iniciou un novo ciclo estratéxico en materia ESG lanzando máis de 60 bloques de tarefas, agrupadas en 8 ámbitos. Ademais realizou o primeiro Reporte de Información Non Financeira adaptado á normativa CSRD.

En materia de emisións, o banco alcanzou as 1.945 tn de CO2eq evitadas grazas ao uso de enerxía eléctrica 100% renovable con garantía de orixe no seu funcionamento como empresa. A través do financiamento de proxectos de enerxía renovable conseguíronse evitar un total 243.815 tn CO2eq/ano, ás que se suman outras 2.744,02 tn CO2eq/ano por financiamento de vivenda verde.

Tamén no marco do seu compromiso co medio ambiente, a entidade lanzou un proceso de reciclaxe das tarxetas caducadas dos seus clientes a través da súa rede de caixeiros automáticos.

No plano do voluntariado, as accións levadas a cabo estendéronse a novos territorios e supuxeron 8.183 horas dedicadas e 795 participacións.

Outras iniciativas destacadas do trimestre son a participación de ABANCA na Global Money Week, evento de carácter internacional organizado pola OCDE para concienciar sobre a importancia da educación financeira; a finalización dunha nova edición da competición educativa de simulación empresarial Young Business Talents; a entrega dos VIII Premios EDUCA ABANCA, cos que se recoñece o labor dos profesionais da educación; a entrega do XLV Premio Internacional Afundación de Xornalismo Julio Camba, concedido a Alberto Olmos; e a exposición ‘Emociones en perigo’, con fotografías de Tim Flach, en Madrid.